20世纪60年代，香港监狱乌烟瘴气，警匪一家，腐败横生。曾经专门为江湖兄弟打官司的律师陈兆康（吴镇宇 饰），在帮助资深小混混红孩儿（梁焯满 饰）打官司的过程中突发意外，导致出手伤了警察，结果两人双双锒铛入狱。典狱长（徐锦江 饰）和狱头食人鲳（龙方 饰）只手遮天，横行霸道，经常为了一己私欲对犯人大打出手。陈虽然看不惯他们的所作所为，却无能为力。而牢房内鱼龙混杂，各方势力云集，有人想对陈律师动手，有人则要一心维护，纷争一触即发。原本一身正气的陈律师显得格格不入，狱警和犯人又沆瀣一气对他进行整治殴打。rn想要独善其身，万般艰难……
少年馬山雁，武功高強，玩世不恭。某日因救高鏢師而開罪歐行武。鬧市中金鳳父被小偷騙去還給沙兄弟之款項，適馬路經發現，略施小計，將銀騙回，馬與金鳳兩人一見傾心。金鳳父因還款不足而被沙下毒手，馬將父女二人救出，但金父已死，金鳳誓要報仇雪恨。沙兄弟因馬屢次破壞好事而懷恨在心，後馬母病危，馬急回家，在路上中沙之陷阱被擒，而馬幸得高鏢師感恩圖報，願以生命作擔保，准馬回家十天。其實此乃歐和沙之一石二鳥鬼計，利用馬作餌，迫高自刎。但馬剛到家，便已被沙之人再擒獲。後馬與金鳳用計脫身趕回時，發覺高已身亡，至此才知中計。馬直搗沙家展開一場激烈的龍虎鬥，結果大仇得殲，馬與金鳳終成眷屬。
从越南逃出的John（任达华 饰）在哥哥的菲律宾货轮上帮忙，谁知哥哥却从事杀人越货的勾当，赚钱无数却血债累累。某日，货轮前往香港途中，遭遇一群被困海上的越南难民。船员假意搭救他们，却在难民上船后亮出屠刀。John认出当年好友Garry（周景扬 饰），拼死将其救下，Garry则在撞击中失去记忆。 货轮在香港码头受到盘查，身份不明的Garry打伤警察，跳船逃跑，导致货轮被当局扣下。船长一众唯恐Garry吐露杀人越货内幕，派出船员寻找追杀。随后数日，码头接连发生多宗凶杀案。香港警队女督察（杨丽菁 饰）侦查得知与逃跑的Garry有关，立即展开追捕，却在这一过程中发现其中另有隐情……
武师陈厚德（元华 饰）远赴美国开设宝芝林，时常召唤国内的徒弟阿杰（李连杰 饰）来美国帮衬，但阿杰担忧在美的居留问题，迟迟未到。陈厚德曾经收下一名美国弟子尊尼（杰瑞•特林伯 饰），尊尼学成后却挑战师傅，意欲扬名立万扩张自己的武馆，陈厚德被尊尼打成重伤，宝芝林也被砸烂，幸好有少女安娜路过，将陈厚德救走。几乎同时，阿杰终于来美探望师傅，岂料一出机场便遭遇各种麻烦，先是莫名其妙收下三名落魄墨西哥少年为弟子，又与查封宝芝林的银行地产部经理阿美（郭锦恩 饰）不吵不相识。阿杰因语言不通，守候宝芝林寻找师傅下落，而尊尼也在四处打探陈厚德的去向，一中一外两名弟子，将为义与利的不同追求狭路相逢……
当红主持吴大维扮演一位正直的美籍华人海军，样貌和身材都甚具说服力。真一贩卖美国情报的组织，其成员凡是暴露身份者均遭杀害。亚伦是其组织成员之一，他与大维同在美国海军陆战队复役，只因亚伦遇劫身亡。与他有过接触的人全被追杀，大维不甘被陷害，突围而出找到在警局任职的表姐，他们结伴而行前往韩国直捣虎穴，与“上将”正面决斗。
恶霸雷公祥垂涎凌云阶未婚妻林文娟美色，企图迫婚，因而与文娟的叔父林世荣交恶。黄飞鸿收世荣为徒，于乐善戏院一役与世荣、云阶合力除暴。该片是忠信公司的创业作。
日本珠宝商人山本（岳华 饰）在东京举行珠宝展览会期间遭到雌雄大盗中川和西协美智子的血腥洗劫，警官藤冈弘的助手在枪战中身亡。在此之后中川和西协赶赴香港，准备采购军火支持日本赤军的运动。 得知消息的藤冈亦尾随来港，香港警方派出阿丽（杨丽菁 饰）接机，同期山本也抵达香港。藤冈埋怨香港警方办事不力，在酒吧中偶遇西协，引发枪战，造成数人死亡。被港警扣留准备遣返日本的藤冈设法逃出，追至山本住处，雌雄大盗尾随前来。双方发生新一轮的火拼……
